Crédit bancaire : une hausse de 4,4% à fin mai
Pour ce qui est des ménages, les crédits accordés aux ménages ont enregistré une hausse annuelle de 2,4%, en lien principalement avec la hausse de 2,5% des prêts à l’habitat et des crédits à la consommation, selon le tableau de bord publié par Bank Al-Maghrib.
L’encours du crédit bancaire s’est établi à fin mai 2025 à 1.144,8 Mds de DH enregistrant une hausse de 4,4% par rapport à mai 2024.
Les concours aux entreprises non financières privées ont marqué une progression annuelle de 2,8%. Cette évolution résulte essentiellement de la hausse de 11,1% des crédits à l’équipement et de 6,8% des prêts à la promotion immobilière. En revanche, les facilités de trésorerie ont enregistré un repli de 2,8%.
Selon l’enquête sur les conditions d’octroi de crédit au titre de T1- 2025, les critères d’octroi auraient été durcis pour les crédits de trésorerie et ceux à la promotion immobilière et maintenu inchangés pour les prêts à l’équipement. Par taille d’entreprise, ils auraient été assouplis pour les GE et durcis pour les TPME. Pour ce qui est de la demande, les banques déclarent une hausse pour tous les objets de crédit. Par taille d’entreprise, elle aurait augmenté pour les GE et stagné pour les TPME.
L’enquête de conjoncture de BAM indique que l’accès au financement bancaire, au T1-2025, a été jugé « normal » par 84% des industriels et « difficile » par 10% d’entre eux. En outre, le coût du crédit aurait été en stagnation selon 73% des entreprises et en baisse selon 21%.
Au T1-2025, les taux appliqués aux nouveaux crédits se sont repliés, d’un trimestre à l’autre, de 9 pb à 5,17%. Ils se sont établis à 4,96% pour les GE et à 5,61% pour les TPME.
Pour ce qui est des ménages, les crédits accordés aux ménages ont enregistré une hausse annuelle de 2,4% à 387,4 Mds de DH, en lien principalement avec la hausse de 2,5% des prêts à l’habitat et des crédits à la consommation.
Le financement participatif destiné à l’habitat, sous forme notamment de Mourabaha immobilière, a poursuivi sa progression et s’est établi à 26,6 Mds de DH après 22,7 Mds de DH une année auparavant.
Au T1-2025, les banques indiquent des critères d’octroi assouplis aussi bien pour les prêts à l’habitat que pour ceux à la consommation. Pour la demande, elle aurait augmenté pour les crédits à l’habitat et baissé pour ceux à la consommation. Pour ce qui est des taux appliqués aux nouveaux crédits, ils ressortent, au T1-2025, globalement en hausse à 5,96% par rapport au trimestre précédent, recouvrant un accroissement de 14 pb à 7,13% pour les crédits à la consommation et une quasi-stagnation à 4,74% pour les prêts à l’habitat.
Les dépôts bancaires en hausse de 8,2 % à fin mai
Les dépôts auprès des banques se sont établis à fin mai à 1 268,7 Mds de DH, en hausse annuelle de 8,2%. Les dépôts des ménages ont enregistré, d’une année à l’autre, une hausse de 6,6% pour s’établir à 935,8 Mds de DH dont 211,4 Mds de DH détenus par les MRE. Pour les entreprises non financières privées, leurs dépôts ont atteint 224,4 Mds de DH, soit une progression annuelle de 14,2%.
Les taux de rémunération des dépôts à terme ont enregistré des baisses de 36 points de base pour ceux à 6 mois et de 3 points de base pour ceux à 12 mois s’établissant ainsi à 2,36% et 2,70% respectivement. Le taux minimum de rémunération des comptes d’épargne a été fixé à 1,91% pour le deuxième semestre 2025, soit une baisse de 30 points de base par rapport au semestre précédent.
